ten Nasdaq 100 ma ogromną passę, odkąd pandemia uderzyła na giełdzie. Większość inwestorów chce części tego działania, ale wysokie wyceny i zmienność rynku mogą odstraszyć Cię od zagłębienia się w cały indeks.
Mimo to kilka dużych akcji Nasdaq jest świetnymi kandydatami dla inwestorów długoterminowych lub kont emerytalnych. Te dwa elementy mogą zapewnić połączenie stabilności i wzrostu, aby zasilić Twój portfel na dłuższą metę.
Amazonka
Amazonka ( NASDAQ: AMZN )może wydawać się tu oczywistym włączeniem, ale poświęćmy chwilę, aby przeanalizować, dlaczego są to akcje, które można trzymać w swoim portfelu przez lata.
Amazon, lider w bardzo rozdrobnionym świecie e-commerce, ma około 40% rynku USA i prawie 8% rynku światowego.
jak długo można otrzymać zwrot podatku 2016
Prawie pewne jest, że sprzedaż internetowa będzie nadal rosła jako odsetek całkowitej sprzedaży detalicznej, a cały rynek e-commerce ma wzrosnąć o około 10% w ciągu najbliższych kilku lat.
Firma z pewnością doświadczy rosnącej konkurencji ze wszystkich stron. W wyniku pandemii, z silnymi kanałami handlu cyfrowego, wyłonili się wszelkiego rodzaju detaliści stacjonarni. Mniejsi sprzedawcy bezpośrednio do konsumentów i niszowe rynki są w stanie ugruntować swoje miejsce na rynku, dzięki Shopify i inne usługi.
Nawet przy tej konkurencji udział w rynku i przewaga konkurencyjna Amazona są tak duże, że jego segment e-commerce straciłby dużo czasu na wartości.
Źródło: Getty Images.
skąd mam wiedzieć, czy moje bezrobocie zostało odrzucone
Ale Amazon to nie tylko sklep internetowy. Prime Video to jedna z trzech największych usług przesyłania strumieniowego, z 175 milionami osób przesyłających strumieniowo wideo w ciągu ostatniego roku. Amazon Web Services (AWS) jest światowym liderem w usługach infrastruktury chmury , z ponad 30% udziałem w rynku. AWS przyczynił się do ponad 13% całkowitego przychodu firmy w ostatnim kwartale, więc jest to ważny element historii, który prawdopodobnie będzie jeszcze większy. Amazon jest nawet ważnym graczem na rynku sklepów spożywczych, ponieważ w 2017 roku nabył Whole Foods i jego 500 lokalizacji.
Zbyt wiele musiałoby pójść źle, aby Amazon poniósł porażkę w krótkim okresie. Nie tworzy produktu, który może stać się przestarzały, stał się zróżnicowanym gigantem, a sama jego skala tworzy przewagę nad najzdolniejszymi konkurentami.
Przewaga konkurencyjna Amazona i fosa ekonomiczna są też znaczne. Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) mierzy, jak wydajnie firma może wykorzystać swoje działające aktywa finansowe do generowania zysków. 16% ROIC dla Amazona jest dość wysoki, zwłaszcza dla firmy, która przedkłada wzrost nad zyski krótkoterminowe. To wskazuje na szeroką fosę. To także dowód na moc cenową i wydajne operacje.
Amazon ma coś więcej niż tylko utrzymanie siły – to wciąż przyzwoita gra rozwojowa. Dni wybuchowej ekspansji są widoczne w lusterku wstecznym, ale prognozy nadal wymagają 20% wzrostu w ciągu najbliższych kilku lat. To efekt ubiegłorocznego wzrostu o 30% napędzanego przez konsumentów robiących zakupy w domu i zwiększone przyjęcie chmury obliczeniowej. Ta prognoza sprawia, że Amazon 45,6 jest do przodu stosunek ceny do zysku (P/E) wyglądają znacznie taniej, ze skromniejszymi 2,28 stosunek ceny do zysku (PEG) .
Ze swoim ogromnym rozmiarem Amazon prawdopodobnie nie będzie najlepiej prosperującym akcją w ciągu następnej dekady. Tytuł ten prawdopodobnie będzie należał do spółki o małej kapitalizacji, która pojawi się, aby konkurować z dużymi chłopcami. Jednak Amazon powinien nadal wyprzedzać rynek, zapewniając jednocześnie godną pozazdroszczenia stabilność.
Koszto
Koszto ( NASDAQ: KOSZT )nie jest egzotyczną akcją technologiczną o nieograniczonym potencjale wzrostu. Jest to jednak dobry kandydat do zapewnienia stałego wzrostu, który może wyprzedzić rynek.
Z ponad 800 sklepami w Ameryce Północnej, Europie, Azji i Australii, Costco sprzedaje szeroką gamę podstawowych artykułów konsumenckich, takich jak artykuły spożywcze, artykuły gospodarstwa domowego i odzież. Przewozi również duże cykliczne towary, takie jak elektronika, meble i sprzęt AGD.
czy mogę pożyczyć od mojego 401k, jeśli nie pracuję już dla firmy?
Costco wykonało świetną pracę w ciągu ostatnich kilku lat, aby zbudować swój kanał sprzedaży e-commerce, który pomaga napędzać ogólny wzrost. To naprawdę zróżnicowany sprzedawca, który zapewnia stabilność. Podejście Costco do sprzedaży hurtowej i model sklepu magazynowego pozwala również oferować wiodące na rynku ceny, więc sieć ma tendencję do osiągania dobrych wyników podczas recesji, kiedy gospodarstwa domowe ograniczają wydatki i szukają wartości.
gdzie teraz zainwestować 1000$
Źródło: Getty Images
Jeszcze bardziej ekscytujące dla inwestorów, Costco działa w modelu członkostwa w klubie. Klienci muszą zapłacić roczną subskrypcję za prawo do zakupów. Opłaty te wyniosły prawie 58% zysku operacyjnego firmy w ostatnim roku obrotowym, a więc mają znaczący wpływ na wynik finansowy. Z utrzymanie członkostwa powyżej 90% , Costco wyraźnie pokazuje swoją wartość dla konsumentów, a jej przepływy pieniężne są znacznie bardziej przewidywalne niż przepływy przez detalistów, którzy polegają wyłącznie na sprzedaży towarów.
Podobnie jak Amazon, Costco może pochwalić się imponującym ROIC na poziomie 18,2%. To dodatkowo potwierdza argument o stabilności, nawet w wysoce konkurencyjnym środowisku. Inwestorów powinien również przyciągnąć potencjał wzrostu Costco. W ostatnich latach sieć odnotowała średnio ponad 10% roczny wzrost sprzedaży i oczekuje się, że w ciągu najbliższych dwóch lat utrzyma wzrost na poziomie 8%. Nie dostaniesz tego od Walmart , Cel , lub BJ .
Akcje Costco są dość drogie ze wskaźnikiem P/E 38 i 23 stosunek wartości przedsiębiorstwa do EBITDA . Otwiera to drzwi do nieco większych strat podczas spadków na rynku, jak to zwykle bywa w przypadku akcji o wysokiej wycenie. Jednak te wskaźniki nie są na tyle wysokie, by odstraszyć mnie od długoterminowej inwestycji. Costco powinno łatwo wrosnąć w tę wycenę, jeśli dasz jej wystarczająco dużo czasu.
